115
引言：最近几个群都没人说话，如超子所言，目前看数据完全是龙头起舞，行业从 2015 年开始高潮迭起到 2019 年的低谷，如今到了 2020 年大部分企业疲惫了，大部分从业人员也疲惫了。本文来总结下 2020 年 4 月份的新能源汽车合格证数据和 SNE 统计的 2020 年 Q1 的全球装机量分析。
01 国内的新能源汽车合格证数据
4 月新能源乘用车合格证为 6.7 万辆，同比下降 32.5%，如下图所示下降的幅度已经有很大的改善了，今年的情况和去年略有相似，也有一段退坡期，所以 2019 年从 3 月开始基数比较高都在 10 万左右。今年新能源乘用车累计生产了 17.2 万辆，同比下降 50.1%；随着后续如深圳、上海等城市的措施到位，是有一波恢复的。
图 1 2020 年 4 月的乘用车合格证
新能源客车的情况也是差强人意，产量为 3450 台，同比下降 33.4%，比上个月的下降幅度要好一些，但是今年累计生产量同比下降 54.5%。
图 2 2020 年 4 月新能源客车的生产情况
由于去年货车基数比较低，所以 4 月新能源货车产量为 2420 台，同比增长 36.3%，20 年累计生产 5891 台，下降 5.9%。
02 全球第一季度装机量概览
根据 SNE 的数据，2020 年第一季度全球动力电池安装量为 20.4GWh，下降 14.2%，其中 LG 化学首次超过松下排名第一，三星 SDI 和 SK Innovation 也分别排名第四和第七，韩国的 3 家电池公司继续保持在前 10 名。
LG 第一季度动力电池跃升 2.2 倍至 5.5GWh，三星 SDI 安装量为 1.2GWh，增长 34.0％，SK Innovation 也翻倍安装量为 0.9GWh。 LG 化学的安装量增长主要的动力是来自于国产版 Model 3、奥迪 Etron 和雷诺 ZOE 的销量比去年同期有了很大的进步。根据 LG 化学的第一季度的报告，鉴于目前的形势，已经把之前对于电池的 15 万亿韩元的目标下调了 10%-15%，但是保持电池的 3 万亿韩元不变（整个 LG Chem 总投资金额也要从 6 万亿韩元削减到 5 万亿）。三星 SDI 的增长，主要是归咎于 e-Golf 目前还在发光发热，替代 ID3 在欧洲冲锋陷阵；帕萨特 GTE 和 BMW 330e 在欧洲第一季度的销售也很强劲。SK Innovation 的销售主要是由于现代起亚的几款 BEV 拉起来的。AESC 面临的问题是日产要从欧洲收缩战线，而其下一步关注的市场短期内没有增量可言。
图 3 全球第一季度动力电池安装量的情况
随着 4 月份中国市场的恢复，CATL 4 月份预估的量能回到 2.5GWh 左右，而 LG Chem 的量则要回到 1.5GWh，这里有一些差距了。估计 4 月份由于特斯拉美国工厂的提供，松下的量会跌的比较厉害。
图 4 2020 年 3 月份主要动力电池企业的安装量
小结：预期 5-6 月是国内外差异比较大的，国内恢复比较快，预期会接近 10 万台；而国外呢恢复需要点时间，下半年 7-8 月整个经济情况是决定新能源汽车在 2020 年能否渡过难关的关键节点。
